I.Idioma del Folleto y de las Condiciones Contractuales del fondo de inversión
El idioma del Folleto y de las Condiciones Contractuales del fondo de inversión cambiará de alemán a inglés, por lo que todos los Folletos y las Condiciones Contractuales del fondo de inversión se corregirán y actualizarán consecuentemente en inglés.
II.Modificaciones al capítulo 5 “Tasas y costes” del Folleto
La oficina de registro y la tasa de transferencia para las unidades I se reducirá pasando de ser hasta un 0,13 % por año a ser hasta un 0,10 % por año del valor liquidativo del fondo respectivo.
III.Modificaciones al capítulo 6.8.5. ‘‘Operaciones de préstamos de valores y swaps de rendimiento total’’ del Folleto
El fondo participante y el agente de préstamo de valores recibirán un pago del 90% y el 10% respectivamente por el beneficio generado por las transacciones de préstamos de valores (que actualmente está en el 70% y el 30% respectivamente).
IV.Modificaciones al anexo del fondo
El apartado “Comisión de rentabilidad” del anexo del fondo se modificará con respecto al método del cálculo de comisión de rentabilidad. Como consecuencia del nuevo método propuesto, las comisiones sobre rentabilidad aplicadas en el futuro serán menores y los principales cambios se introducirán mediante la nueva comisión de rentabilidad conforme a lo expuesto a continuación:
- se calculará y materializará (y se pagará a la sociedad gestora con los activos del fondo) sobre una base anual en vez de una base mensual;
- contará con una función de marca de cota máxima (“high water mark”), es decir únicamente puede aplicarse a la nueva rentabilidad positiva anual del Subfondo. Una marca de cota máxima requiere que la comisión de rentabilidad solo pueda pagarse si el fondo ha excedido los niveles de rendimiento previos;
- el rendimiento positivo anual en un año debe exceder la tasa crítica de rentabilidad fija del 5% para que la comisión se aplique. Una tasa crítica de rentabilidad es la tasa de rendimiento mínimo anual que un fondo debe exceder para que se pague la comisión de rentabilidad. La comisión se aplicará sobre el 20% del exceso, sujeta al nuevo límite anual del 1%.
Puede solicitar a la sociedad gestora la descripción completa de la metodología del cálculo de la comisión de rentabilidad.
V.Modificaciones formales del Folleto
Se implementarán los siguientes cambios formales en el Folleto:
a.Revisión de definiciones y estilo
Se aplicarán cambios de orden menor y consistencia en el Folleto.
b.Estructura de organización de la sociedad gestora
La composición de la Junta Directiva se actualizará en el apartado “Miembros de la Junta Directiva”.
c.Actualización del apartado ‘‘Paying Agent en Austria’’.
El apartado “Paying Agent en Austria” se actualizará para reflejar la dirección actual de UniCredit Bank Austria AG.
d.Actualización del apartado “Auditores independientes”
El apartado “Auditores independientes” se actualizará para reflejar la dirección actual de Deloitte S.A.
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Los términos en mayúscula no definidos en la presente tendrán el significado establecido en el Folleto.
De conformidad con las determinaciones del Folleto, los accionistas del fondo afectado que no estén de acuerdo con los cambios descritos en los puntos I y IV podrán retirar sus participaciones del subfondo respectivo al valor liquidativo aplicable por participación sin coste alguno a partir de la fecha de este aviso.
Podrá obtener una versión actualizada del folleto de emisión, fechado el 2 de enero 2020, en el domicilio social de la sociedad gestora.
Dublín, 16 diciembre 2019
La Junta Directiva
